ENGLISH (le francais suivra): With everything going on at the moment, we would like to take a moment to address the current economic climate and how to navigate the ongoing tariff war.
In January 2025, President Trump announced new tariffs on major trading partners. A 25% tariff was applied to imports from Canada and Mexico, while tariffs on Chinese goods increased from 10% to 20%. The goal is to pressure foreign nations and boost U.S. industries, especially tech and manufacturing.
Since then, the stock market has seen increased volatility, particularly in tech and consumer goods sectors. Canada has retaliated with its own tariffs, and more trade actions are possible. The long-term impact on the U.S. economy remains uncertain.
One thing IS for certain; market dips are a normal and expected part of investing. BUT, historical data shows that long-term market returns have consistently been positive. So, we’re here to tell you that in times of uncertainty, it’s important to remember the end game (your final goal/objective) when making investment decisions. Below we will touch on a few points to consider in times like these.
Zoom Out: We’re Here for a Long Time, Not (Always) a Good Time!
Why Market Dips Are Normal
- Volatility is inherent: The stock market experiences fluctuations due to economic events, geopolitical tensions, or investor sentiment. For example, the S&P 500 has seen double-digit corrections (10% or more) in about two-thirds of all years since 1950, with bear markets (20% or more declines) occurring less frequently, about once every six years.
- Recovery is common: While downturns can feel unsettling, they are typically followed by recoveries. Bull markets (periods of sustained growth) often last much longer than bear markets.
The Long-Term Perspective - Historical returns are strong: Over the last 100 years, the S&P 500 has delivered an average annual return of approximately 10.57% (including dividends). Even after adjusting for inflation, the average return is around 7.4%.
- Resilience through crises: Despite major downturns like the Great Depression, the dot-com crash, and the 2008 financial crisis, markets have always rebounded over time. For instance, between 2003 and 2023, the S&P 500 averaged annual returns of just over 10%, despite experiencing six years of declines during that period.
All of that to say; market dips are temporary setbacks in a long-term upward trend. Investors who remain patient and focus on the bigger picture tend to reap positive returns over time. Historical evidence supports this: while short-term losses occur, the long-term trajectory of diversified investments like the S&P 500 has been consistently positive.
Trust the Process: The Numbers Don’t Lie
Why Staying Invested Matters
- Missed Opportunities: Pulling out of the stock market during a dip can have significant negative effects on long-term investment portfolios. By selling investments when prices are low, investors lock in their losses and miss out on potential recovery and future growth.
- The Bounce Back: Historical data shows that the stock market has consistently trended upward over time, with corrections typically lasting around five months before recovery begins. Investors who remain invested during downturns avoid the risk of missing out on substantial market gains that often follow these periods. By attempting to time the market and selling during dips, investors may miss these crucial rebounds, potentially reducing their long-term returns and jeopardizing their financial goals.
- Compounding benefits: By staying invested during downturns and reinvesting dividends, investors benefit from compounding returns over time.
Staying informed without panicking during market corrections offers several benefits for long-term investors. First, it helps avoid impulsive decisions, such as panic selling, which can lock in losses and prevent participation in the eventual market recovery. By staying calm and focusing on long-term goals, investors can maintain their strategy and benefit from the natural rebound of markets, which historically trend upward over time. This brings us to our final point; your feelings and how they can change with the market!
Holdfast: Choose Facts, Not Feelings
- Stay Rational, Resist the Urge: Market dips and corrections can feel like an emotional rollercoaster for investors. When stocks plummet, it’s natural to experience a surge of anxiety and fear. Your hard-earned money seems to be evaporating before your eyes, and the urge to sell and cut your losses can be overwhelming. The key is to maintain perspective and resist making rash decisions based on short-term volatility.
- Go Against the Grain: Remember, successful investors often view market dips as chances to buy quality assets at discounted prices. While the emotional ups and downs can be intense, keeping a level head during these turbulent times can lead to better investment outcomes and financial peace of mind in the long run.
Market dips and corrections can erode investor confidence by triggering fear and uncertainty. Panic selling during downturns can lock in losses and prevent participation in recoveries. However, recognizing that corrections are normal and temporary can help maintain confidence. Focusing on long-term goals and avoiding emotional decisions can help investors navigate these periods and rebuild confidence over time.
In conclusion, while the current tariff war undoubtedly presents challenges, it also offers opportunities for astute investors. Remember that markets have always adapted to economic and geopolitical changes. By staying true to your long-term investment strategy, wisely diversifying your portfolio, and relying on expert advice, you will be well-positioned to weather this period of turbulence. Don’t hesitate to contact us to discuss your particular situation or if you have any questions. Our team is here to help you navigate these choppy waters and seize the opportunities that arise. Together, we can transform these challenges into stepping stones towards a solid and prosperous financial future.
Thank you,
The Everest Financial Team
FRENCH:
Bonjour!
Avec les évènements présent, nous aimerions prendre un petit moment pour toucher sur le climat actuel des marchés et comment naviguer cela.
En janvier 2025, le président Trump a annoncé de nouveaux tarifs sur les principaux partenaires commerciaux. Un tarif de 25 % a été appliqué aux importations en provenance du Canada et du Mexique, tandis que les tarifs sur les marchandises chinoises sont passés de 10 % à 20 %. L’objectif est de faire pression sur les nations étrangères et de stimuler les industries américaines, notamment dans les secteurs des technologies et de la fabrication.
Depuis cela, le marché boursier a connu une volatilité accrue, en particulier dans les secteurs des technologies et des biens de consommation. Le Canada a riposté avec ses propres tarifs, et d’autres actions commerciales sont possibles. L’impact à long terme sur l’économie américaine reste incertain.
Une chose est sûre ; les baisses du marché sont une partie normale et attendue de l’investissement. Cependant, les données historiques montrent que les rendements à long terme du marché ont été constamment positifs. Ainsi, nous sommes ici pour vous dire qu’en période d’incertitude, il est important de se rappeler de l’objectif final lorsque vous prenez des décisions d’investissement. Ci-dessous, nous aborderons quelques points à considérer en de telles circonstances.
Zoom Out: Nous sommes là pour longtemps, pas (toujours) pour du bon temps !
Pourquoi les baisses de marché sont normales
- La volatilité est inhérente : La bourse subit des fluctuations en raison d’événements économiques, de tensions géopolitiques ou du sentiment des investisseurs. Par exemple, le S&P 500 a enregistré des corrections à deux chiffres (10 % ou plus) dans environ les deux tiers des années depuis 1950, avec des marchés baissiers (baisses de 20 % ou plus) se produisant moins fréquemment, environ une fois tous les six ans.
- La reprise est courante : Bien que les baisses puissent être perturbantes, elles sont généralement suivies de reprises. Les marchés haussiers (périodes de croissance soutenue) durent souvent beaucoup plus longtemps que les marchés baissiers.
La perspective à long terme
- Les rendements historiques sont solides : Au cours des 100 dernières années, le S&P 500 a affiché un rendement annuel moyen d’environ 10,57 % (dividendes inclus). Même après ajustement de l’inflation, le rendement moyen est d’environ 7,4 %.
- Résilience face aux crises : Malgré des baisses majeures comme la Grande Dépression, la bulle Internet et la crise financière de 2008, les marchés ont toujours rebondi avec le temps. Par exemple, entre 2003 et 2023, le S&P 500 a affiché des rendements annuels moyens juste au-dessus de 10 %, malgré six années de baisses au cours de cette période.
Tout cela pour dire que les baisses de marché sont des reculs temporaires dans une tendance haussière à long terme. Les investisseurs qui restent patients et se concentrent sur la vue d’ensemble ont tendance à obtenir des rendements positifs avec le temps. Les preuves historiques soutiennent ceci : bien que des pertes à court terme se produisent, la trajectoire à long terme d’investissements diversifiés comme le S&P 500 a été systématiquement positive.
Faites confiance au processus : Les statistiques ne mentent pas.
Pourquoi rester investi est important
- Opportunités manquées : Retirer son argent du marché boursier lors d’une baisse peut avoir des effets négatifs significatifs sur les portefeuilles d’investissement à long terme. En vendant des investissements lorsque les prix sont bas, les investisseurs consolident leurs pertes et passent à côté d’une éventuelle reprise et d’une croissance future.
- Rebondir : Les données historiques montrent que le marché boursier a tendance à augmenter de façon constante avec le temps, les corrections durant généralement environ cinq mois avant que la reprise ne débute. Les investisseurs qui restent investis pendant les périodes de baisse évitent le risque de manquer les gains importants du marché qui suivent souvent ces périodes. En essayant de chercher le bon moment pour vendre sur des baisses du marché, les investisseurs risquent de rater ces rebonds cruciaux, réduisant potentiellement leurs rendements à long terme et compromettant leurs objectifs financiers.
- Avantages de la capitalisation : En restant investis pendant les baisses et en réinvestissant les dividendes, les investisseurs profitent des rendements composés au fil du temps.
Rester informé sans paniquer lors des corrections de marché offre plusieurs avantages pour les investisseurs à long terme. Tout d’abord, cela aide à éviter les décisions impulsives, comme la vente panique, qui peuvent consolider des pertes et empêcher de profiter de la récupération éventuelle du marché. En restant calme et en se concentrant sur les objectifs à long terme, les investisseurs peuvent maintenir leur stratégie et bénéficier du rebond naturel des marchés, qui ont historiquement tendance à augmenter avec le temps. Cela nous amène à notre dernier point : vos émotions et comment elles peuvent changer avec le marché !
Lève les Coudes et Garde le Cap: Choisis les Faits, Pas les Sentiments
- Gardez la tête froide, Résistez à l’envie: Les chutes et les corrections du marché peuvent donner l’impression d’être un grand huit émotionnel pour les investisseurs. Lorsque les actions chutent brutalement, il est naturel de ressentir une montée d’anxiété et de peur. Vos économies durement gagnées semblent s’évaporer devant vos yeux et l’envie de vendre et de couper vos pertes peut être écrasante. La clé est de garder du recul et de résister à prendre des décisions impulsives basées sur la volatilité à court terme.
- Allez à contre-courant: Rappelez-vous, les investisseurs à succès voient souvent les chutes du marché comme des opportunités d’acheter des actifs de qualité à prix réduit. Alors que les hauts et les bas émotionnels peuvent être intenses, garder la tête froide en ces temps turbulents peut mener à de meilleurs résultats en matière d’investissement et à une tranquillité financière à long terme.
Les baisses et les corrections du marché peuvent éroder la confiance des investisseurs en déclenchant la peur et l’incertitude. Vendre panique pendant les replis peut figer les pertes et empêcher de participer aux reprises. Cependant, reconnaître que les corrections sont normales et temporaires peut aider à maintenir la confiance. Se concentrer sur les objectifs à long terme et éviter les décisions émotionnelles peut aider les investisseurs à naviguer à travers ces périodes et à reconstruire progressivement la confiance.
En conclusion, la guerre tarifaire actuelle présente certes des défis, mais elle offre également des opportunités pour les investisseurs avisés. Rappelez-vous que les marchés ont toujours su s’adapter aux changements économiques et géopolitiques. En restant fidèle à votre stratégie d’investissement à long terme, en diversifiant judicieusement votre portefeuille, et en vous appuyant sur des conseils d’experts, vous serez bien positionné pour traverser cette période de turbulence.
N’hésitez pas à nous contacter pour discuter de votre situation particulière ou si vous avez des questions. Notre équipe est là pour vous aider à naviguer dans ces eaux agitées et à saisir les opportunités qui se présentent. Ensemble, nous pouvons transformer ces défis en tremplins vers un avenir financier solide et prospère.
Merci,
l’Équipe de Services Financiers Everest